2025年保荐代表人考试《投资银行业务》模拟试题1122
2025年保荐代表人考试《投资银行业务》考试共120题，分为选择题和组合型选择题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！
1、甲公司为上交所主板上市公司，根据《关于在上市公司建立独立董事制度的指导意见》，下列人员中，可以担任甲公司独立董事的是（）。【单选题】
A.乙公司生产部经理的父亲赵某，乙公司持有甲公司3%的股份且为第五大股东
B.甲公司控股子公司财务经理配偶的哥哥孙某
C.一年前为甲公司提供过内控咨询服务的会计师李某
D.王某，其儿子持有甲公司1.2%的股份
正确答案:C
答案解析:不得担任独立董事的人员包括:（1）在上市公司或者其附属企业任职的人员及其立系亲属和主要社会关系。直系亲成是指配偶、父母、子女等，主要社会关系是指兄弟姐妹、岳父母、儿媳、女婿、兄弟姐妹的配偶、配偶的兄弟姐妹等。（2）直接或间接持有上市公司已发行股份1%以上或者是上市公司前10名股东中的自然人股东及其直系亲属。（3）在直接或间接持有上市公司已发行股份5%以上的股东单位或者在上市公司前5名股东单位任职的人员其直系亲属。（4）最近1年内曾经具有前3项所列举情形的人员。（5）为上市公司或者其附属企业提供财务、法律、 咨询等服务的人员。（6）公司章程规定的其他人员。（7）中国证监会认定的其他人员。
2、以下符合保荐代表人注册条件的有（）。【多选题】
A.熟练掌握保荐业务相关的法律、会计、财务管理、税务、审计等专业知识
B.最近5年内具备36个月以上保荐相关业务经历
C.最近12个月持续从事保荐相关业务
D.最近3年未受到中国证监会的行政处罚
正确答案:A、B、C、D
答案解析:选项ABCD正确：《保荐业务管理办法》第4条的规定，保荐代表人应当熟练掌握保荐业务相关的法律、会计、财务管理、税务、审计等专业知识，最近5年内具备36个月以上保荐相关业务经历、最近12个月持续从事保荐相关业务，最近3年未受到证券交易所等自律组织的重大纪律处分或者中国证监会的行政处罚、重大行政监管措施。
3、公开发行公司债券的发行人应当及时披露债券存续期内发生可能影响其偿债能力或债券价格的重大事项，重大事项包括（）。【多选题】
A.债券信用评级发生变化
B.发行人当年累计新增借款或对外提供担保超过上年末净资产的10%
C.发行人放弃债权或财产，超过上年末净资产的5%
D.发行人董事、监事、高级管理人员涉嫌犯罪被司法机关采取强制措施
正确答案:A、D
答案解析:发行人当年累计新增借款或者对外提供担保超过上年末净资产的20%，B项错误。发行人放弃债权或者财产，超过上年末净资产的 10%，C项错误。
4、外国投资者对上市公司进行战略投资应符合的要求包括（）。I.以协议转让、上市公司定向发行新股方式以及国家法律法规规定的其他方式取得上市公司A股股份II.投资可分期进行，首次投资完成后取得的股份比例不低于该公司已发行股份的20%，但特殊行业有特别规定或经相关主管部门批准的除外III.取得的上市公司A股股份2年内不得转让 IV.取得的上市公司A股股份5年内不得转让V.涉及上市公司国有股股东的，应符合国有资产管理的相关规定【组合型选择题】
A.I、II
B.III、IV
C.I、V
D.IV、V
正确答案:C
答案解析:《外国投资者对上市公司战略投资管理办法》第五条规定，投资者进行战略投资应符合以下要求：①以协议转让、上市公司定向发行新股方式以及国家法律法规规定的其他方式取得上市公司A股股份；②投资可分期进行，首次投资完成后取得的股份比例不低于该公司已发行股份的百分之十，但特殊行业有特别规定或经相关主管部门批准的除外；③取得的上市公司A股股份三年内不得转让；④法律法规对外商投资持股比例有明确规定的行业，投资者持有上述行业股份比例应符合相关规定，属法律法规禁止外商投资的领域，投资者不得对上述领域的上市公司进行投资；⑤ 涉及上市公司国有股股东的，应符合国有资产管理的相关规定。
5、根据《证券公司投资银行类业务内部控制指引》，下列关于投资银行业务内部控制制度保障的说法，正确的有( ) 。【多选题】
A.分管投资银行类业务的高级管理人员不得同时管理与投资银行类业务存在或可能存在利益冲突的部门]或机构
B.非单一从事投资银行类业务的证券公司分支机构可以开展除项目承销等辅助性活动以外的投资银行类业务
C.对投资银行类项目负有主要管理或执行责任人员的收入递延支付年限原则上不得少于3年
D.投资银行类业务专职内部控制人员数量不得低于投资银行类业务人员总数的1/10
正确答案:A、C、D
答案解析:A项，《证券公司投资银行类业务 内部控制指引》第24条规定，证券公司应当建立健全合理的高级管理人员分工制度,严格防范利益冲突。分管投资银行类业务的高级管理人不得同时管理与投资银行类业务存在或可能存在利益冲突的部门或机构。B项，第21条规定，证券公司应当对投资银行类业务承做实行集中统一管理，明确界定总部与分支机构的职责范围，确保其在授权范围内开展业务活动。非单一从事投资银行类业务的证券公司分支机构不得开展除项目承揽等辅助性活动以外的投资银行类业务。专门从事资产管理业务的证券公司分支机构开展资产证券化业务除外。C项，第30条规定，证券公司应当针对管理和执行投资银行类项目的主要人员建立收入递延支付机制，合理确定收入递延支付标准，明确递延支付人员范围、递延支付年限和比例等内容。对投资银行类项目负有主要管理或执行责任人员的收入递延支付年限原则上不得少于3年。D项，第31条第1款和第2款规定，证券公司应当为投资银行类业务配备具备相应专业知识和履职能力的内部控制人员，独立开展投资银行类业务内部控制工作。投资银行类业务专职内部控制人员数量不得低于投资银行类业务人员总数的1/10。
6、下列属于非经常性损益的有（）。【多选题】
A.固定资产处置收益
B.某PE公司将其一项长期股权投资处置产生的损益
C.生猪屠宰企业根据政府的有关规定获得国家冻肉储备补贴
D.取得子公司的投资成本小于被投资方可辨认净资产公允价值份额的收益
正确答案:A、D
答案解析:选项AD正确：正常的非流动资产处置损益，包括长期股权投资的处置损益属于非经常性损益，但PE处置其投资属于经常性损益（B项错误），与正常经营密切相关且按规定可持续定额或定量享受的政府补贴属于经常性损益（C项错误）。
7、某上市公司通过非公开的方式发行股票，则其董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析部分，应当根据情况说明（）。 Ⅰ.本次股票发行相关的风险说明 Ⅱ.本次股票发行后，公司财务状况、盈利能力及现金流量的变动情况 Ⅲ.公司与控股股东及其关联人之间的业务关系、管理关系、关联交易及同业竞争等变化情况 Ⅳ.本次股票发行后，公司业务及资产是否存在整合计划，公司章程等是否进行调整 Ⅴ.本次股票发行后，公司预计股东结构、高管人员结构、业务结构的变动情况【组合型选择题】
A.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ
B.Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
C.Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
D.Ⅰ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ
正确答案:B
答案解析:《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第25号一一上市公司非公开发行股票预案和发行情况报告书》第十七条规定，上市公司非公开发行股票的，董事会关于本次发行对公司影响的讨论与分析部分，应当根据情况说明的内容除Ⅰ、Ⅱ、Ⅲ、Ⅳ、Ⅴ五项外，还包括：①本次发行完成后，上市公司是否存在资金、资产被控股股东及其关联人占用的情形，或上市公司为控股股东及其关联人提供担保的情形，②上市公司负债结构是否合理， 是否存在通过本次发行大量增加负债（包括或有负债）的情况，是否存在负债比例过低、财务成本不合理的情况。
8、2017年甲公司发生了下列交易或事项，不考虑其他因索的影响，属于非货币性资产交换的有（）。【多选题】
A.欠乙公司款2 000万元，以库存商品偿付欠款的20%，其余以银行存款支付
B.以持有的公允价值为2 500万元的子公司（A公司）投资换取公允价值为2 400万元的B公司25%的股权，差价100万元以银行存款收取
C.发行公允价值为5 000万元的普通股500万股，购买C公司持有的一幢大楼，大楼定价5 000万元
D.以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资300万元换入公允价值250万元生产线一条，并收取差价50万元
正确答案:B、D
答案解析:非货币性资产交换是指交易双方主要以存货、固定资产、无形资产和长期股权投资等非货币性资产进行的交换，该交换一般不涉及货币性资产，或只涉及少量货币性资产即补价。A项中用银行存款偿还公司欠款，占比较大，所以不属于非货币性资产交换。B项中用长期股权投资换取长期股权投资，并且补价占整个资产交换金额的比例等于100/2500=4%，小于25%，所以Ⅱ项属于非货币性资产交换。C项中通过发行股票取得固定资产，不属于非货币性资产交换。D项中用以公允价值计量且其变动计入当期损益的债券投资换入固定资产，并且补价占整个资产交换金额的比例等于50/300=16.67，小于25%，所以D项属于非货币性资产交换。
9、下列属于公司反收购策略中的管理层防卫策略的有（）。【多选题】
A.白衣骑士策略
B.毒丸策略
C.积极向其股东宣传反收购的思想策略
D.金降落伞策略
正确答案:C、D
答案解析:公司反收购策略的方式主要包括：（1）事先预防策略。（2）管理层防卫策略。（3）保持公司控制权策略。（4）毒丸策略。（5）白衣骑士策略。（6）股票交易策略。其中，管理层防卫策略包括金降落伞策略、银降落伞策略和积极向其股东宣传反收购的思想策略。
10、2012年1月1日，甲企业取得专门借款2000万元直接用于当日开工建造的厂房，年利率为5%。2012年累计发生建造支出1800万元。2013年1月1日，又取得一般借款500万元，年利率为6%，当日发生建造支出300万元，以借入款项支付（无其他一般借款）。2013年10月至12月，因可预见东北冬季严寒无法施工导致停工。2013年该企业应予资本化的利息费用为（）万元。【单选题】
A.106
B.79.5
C.100
D.130
正确答案:A
答案解析:选项A正确：可预见的不可抗力因素导致的中断，属于正常中断，需要继续资本化。2013年的利息资本化金额=2000×5%+100×6%=106万元。