2025年期货从业资格考试《期货投资分析》模拟试题1011

2025年期货从业资格考试《期货投资分析》考试共100题，分为单选题和多选题和判断题和客观案例题。小编为您整理精选模拟习题10道，附答案解析，供您考前自测提升！

1、一般而言，流动性强的资产比流动性弱的资产计算VaR的频率要低。（）【判断题】

A.正确

B.错误

正确答案:B

答案解析:一般而言，流动性强的资产往往需要每日计算VaR，而期限较长的头寸则可以每星期或每个月计算VaR。

2、该企业面临的外汇风险包括（ ）。【客观案例题】

A.美元升值

B.美元贬值

C.欧元升值

D.欧元贬值

正确答案:A、D

答案解析:企业3个月后将获得欧元货款，面临欧元贬值的风险；企业需支付美元货款，则面临美元升值的风险。选项AD正确。

3、对境外融资企业而言，（）会对其财务报表形成较大的影响。【多选题】

A.利息偿付

B.信用问题

C.本金偿付

D.购买力问题

正确答案:A、C

答案解析:境外融资企业可能面临的问题有：（1）利息偿付；（2）本金偿付。选项AC正确。

4、分析两个变量之间的相关关系，通常通过观察变量之间的散点图和求解相关系数的大小来度量变量之间线性关系的相关程度。若相关系数是根据总体全部数据计算出来的，一般称为（）。【单选题】

A.总体相关系数

B.相对相关系数

C.样本相关系数

D.绝对相关系数

正确答案:A

答案解析:相关系数分为总体相关系数和样本相关系数。若相关系数是根据总体全部数据计算出来的，称为总体相关系数，记为p；根据样本数据计算出来的，称为样本相关系数，简称相关系数，记为r。选项A正确。

5、失业率是反映宏观经济运行状况的重要指标，一般而言，失业率下降，代表整体经济健康发展，本币将（）。【单选题】

A.货币量下降

B.货币升值

C.货币贬值

D.货币量增加

正确答案:B

答案解析:失业率下降，代表整体经济健康发展，利于货币升值。选项B正确。

6、该数据应由国家统计局在2011年（）月公幵发布。【客观案例题】

A.4

B.7

C.9

D.11

正确答案:C

答案解析:中国季度GDP初步核算数据在季后15天左右公布，初步核实数据在季后45天左右公布，最终核实数在年度GDP最终核实数发布后45天内完成。年度GDP初步核算数在年后20天公布，而独立于季度核算的年度核算初步核实数据在年后9个月公布，最终核实数据在年后17个月公布。选项C正确。

7、美元指数（USDX）报价为106.5，意味着（）。【单选题】

A.与1973年3月相比，美元对一揽子外汇货币的价值升值了6.50%

B.与1973年3月相比，美元对一揽子外汇货币的价值贬值了6.50%

C.与1999年3月相比，美元对一揽子外汇货币的价值升值了6.50%

D.与1999年3月相比，美元对一揽子外汇货币的价值贬值了6.50%

正确答案:A

答案解析:美元指数的基期是1973年3月，基数为100.00。当美元指数报价为106.5，意味着与1973年3月相比，美元对“一揽子外汇货币”的价值升值了6.50%。选项A正确。

8、下列关于二叉树模型的说法正确的是（）。【多选题】

A.模型可以对欧式期权、美式期权、奇异期权以及结构化金融产品进行定价

B.模型思路简洁、应用广泛

C.步数越大，二叉树法更加接近现实的情形

D.当步数为n时，nT时刻股票价格共有n种可能

正确答案:A、B、C

答案解析:二叉树模型是由约翰·考克斯、斯蒂芬·罗斯和马克·鲁宾斯坦等人提出的期权定价模型，该模型不但可对欧式期权进行定价，也可对美式期权、奇异期权以及结构化金融产品进行定价，思路简洁、应用广泛。当步数为n时，nT时刻股票价格共有n+1种可能，故步数比较大时，二叉树法更加接近现实的情形。选项ABC正确。

9、对股指期货的政策分析主要是研究（）。【多选题】

A.财政政策

B.收入政策

C.货币政策

D.资本市场政策

正确答案:A、C、D

答案解析:政策分析主要研究财政政策、货币政策和资本市场政策。选项ACD正确。

10、梯式策略在收益率曲线（）时是比较好的一种交易方法。【单选题】

A.水平移动

B.斜率变动

C.曲度变化

D.保持不变

正确答案:A

答案解析:在收益率曲线水平移动的情况下，投资者认为各期限的收益率都将向同一方向发生变动，变动幅度大致相当。在这种情况下，采用梯式策略是比较好的一种交易方法，投资者认为各期限的收益率变动基本相当，因此将头寸均匀分布于各期限上。选项A正确。